QUICK企業価値研究所アナリスト 伊藤健悟(2024/05/10)
・サマリー
24/12期通期の連結業績について企業価値研究所では、売上高が前期比3％増の4150億円、事業利益が同19％増の240億円を予想する。1Q決算を踏まえて部門別の予想を見直したが、従来の見方と変更はない。事業譲渡なども影響して売上高は小幅な伸びにとどまるが、一般用消費財部門で収益性の改善が進むほか、海外部門も拡大し、連結全体で事業利益は2桁増となろう。続く25/12期以降は、高付加価値製品の拡大と海外部門の成長などで増収、増益基調となる見込み。
・アナリストの投資判断 ～急落で割安な水準に。販売動向をにらみつつ、株価は再度上昇へ
24年2月半ばに底打ちして値を上げつつあった同社の株価は、1Q決算が嫌気されて急落。直近では当研究所の24/12期予想連結PERで18倍台と、同社の過去の平均である25倍を下回って割安感がある。主力の一般用消費財部門の事業環境に不透明感があるが、海外部門の拡大などを考慮すると同20倍程度の評価は可能であり、主要製品の販売動向などをにらみながら、株価は再度上昇に向かうと考える。
(提供：QUICK企業価値研究所）
本サイトに掲載の記事・レポートは、QUICK企業価値研究所が提供するアナリストレポートサービスの抜粋記事です。
レポートサービスは証券会社・金融機関様に対し個人投資家向け販売資料としてご提供させて頂いております。
サービスに関するご質問、資料のご請求等はこちらよりお問い合わせください。
※ 個人投資家の方は掲載記事(レポート)の詳細を「QUICKリサーチネット」からもご覧頂けます。
サービスの詳細・ご利用方法はこちらをご覧ください。
※ なお、本サイト掲載記事の内容に関する個別のご質問にはお答えできかねます。ご了承ください。
